都反水了！ASML、荷兰光刻机供应商相继宣布，外媒：事情闹大了

AI科技 2025年10月16日 21:01 0 admin

这事儿说起来，还得从全球芯片大战拉开帷幕的时候谈起。荷兰的ASML公司，大家都知道吧，那可是光刻机领域的绝对老大，手里捏着极紫外光刻技术，这玩意儿是做高端芯片的必需品。

没有它，7纳米以下的先进芯片基本就别想了。从2019年开始，美国带头搞出口管制，荷兰政府一开始没急着跟进，但ASML已经开始小心翼翼地评估对中国的供应。

结果呢，到2023年初，荷兰终于正式加入了这场管制游戏，对深紫外浸没式光刻机实施许可制度。ASML当时公开说，会遵守规矩，评估每个申请。

这直接导致他们对中国的出口高端机型基本停滞，只卖些不受限的旧型号，比如TWINSCAN NXT:1980系列，用来做成熟工艺的芯片。

话说回来，ASML毕竟是生意人，不是慈善家。中国市场那么大，2022年半导体设备销售额就快400亿美元，占全球三分之一，谁能轻易放手？

2023年上半年，他们在季度报告里透露，中国贡献了销售额的29%，而且表示会继续供应那些不受管制的机型，还加大了对亚洲的投资。这算不上反水，但已经有点阳奉阴违的味道了。

同期，他们的上游供应商KMWE也动起来了。这家公司专做精密部件，比如光刻机的关键模块和3D打印金属件。2023年3月，KMWE签了协议，在中国苏州工业园区租了500平方米厂房，5月就正式运营。

为什么这么急？外媒直指是为了绕过出口限制，因为他们的产品跟ASML供应链紧密挂钩，直接在中国生产就能避开跨国运输的麻烦。新厂一开始雇了20个本地工程师，生产的东西跟马来西亚工厂差不多，重点服务本地客户，避免管制卡脖子。

外媒一看这俩公司接连宣布，立马炸锅了。路透社和彭博社都报道说，这事儿闹大了，供应链开始转向。KMWE高管在采访中说，这么做是为了贴近市场需求，中国是全球最大的3D打印市场，机会多多。

ASML那边也没闲着，2023年下半年，荷兰政府9月1日生效的新规要求他们提交所有对华出口许可，ASML第三季度财报显示，有些申请过了，但极紫外机型还是零出口。

KMWE的中国厂在那段时间逐步扩产，第一批组件就供应给本地芯片企业做维护。结果呢，这波操作让中国芯片产业看到点希望，本土企业加速研发，上海微电子的28纳米光刻机在2024年批量出货。

时间推到2024年，管制升级了。荷兰政府1月撤销了部分2023年的许可证，影响了NXT:2050i机型的少量交付，ASML估计对华销售减少10%到15%。

但中国客户没闲着，上半年加速采购不受限的深紫外机型，第一季度对华销售额占比升到39%。KMWE的中国厂全年销售增长11%，总营收近1.9亿欧元，中国厂贡献了不少，但公司对2025年挺谨慎，因为全球经济波动大。

4月，ASML季度数据出炉，中国市场占了总销售额的46%，库存积累和需求反弹帮了大忙。9月6日，荷兰政府又扩展管制，把两款深紫外设备纳入许可，还禁了对部分已安装设备的维护服务，这波影响了约1400台在华机器。

ASML10月财报预测，2025年中国销售额占比降到20%到30%，因为许可越来越难批，加上中国本土替代品冒头。

KMWE这边，2023年建的中国厂现在稳定运营，专注3D打印应用，没大幅扩产，受经济影响保持低调。公司在4月庆祝70周年，提到2023年开了KMWE中国（乐山）子公司，还迁了航空部门到Brainport产业园。

外媒Bits&Chips报道说，KMWE开中国厂就是为了绕半导体出口限，生产跟马来西亚厂一样的东西，但专攻中国市场。

2024年KMWE营收增长11%到1.9亿欧元，利润也涨了不少，但对2025年持谨慎态度，因为供应链转移到东南亚的趋势明显，很多ASML供应商都去马来西亚和新加坡建厂了。

话说这全球科技格局在变，中国市场吸引力没减，ASML第二大市场还是中国，仅次台湾。但美国众议院小组抨击ASML对华生意，股价一度跌7.1%。

KMWE作为小玩家，建厂后没太多波澜，但这信号清楚：越来越多的企业认识到，忽略中国市场风险大。

外媒Straits Times说，中国稀土限威胁全球芯片链，贸易战升级中。ASML重申全年目标，订单强劲，中国需求支撑增长。但长远看，管制让企业走钢丝，两头得罪不起。

结语：

总的来说，这波宣布从2023年建厂到2025年财报警告，事儿确实闹大。外媒Livemint说，中国稀土限动摇全球芯片链，特朗普关税战添压。

ASML涨因AI军备竞赛推需求，但中国展望弱。企业得在中美间平衡，市场潜力拉扯，管制推走。

芯片战没硝烟，但影响深远，中国本土28纳米机批量，慢慢追赶。KMWE和中国合作释放信号，国际企业不愿全丢市场。事儿远没完，拭目以待下步棋。

发表评论